En antediluviansk skrift bærer nøkkelen til å avdekke en overnaturlig skrekk som drømmer om Arkham fall. Når poeten Lucius Galloway får tilbud om en prestisjetung stilling for å oversette en mystisk, gammel tekst ved Harvard University, blir han kastet inn i en uventet verden av esoterisk kunnskap, mystiske symboler og sinnssviktende mareritt. Lucius er imidlertid uvitende om at hans visjonære antologi, 'The Drowned City', har gjort ham til en av de eldritch-berørte, og har fanget oppmerksomheten til den mystiske Abdul Alhazred, hvis planer nå gradvis fanger den godtroende forskeren. Plaget av mareritt om skrekk som lurer under bølgene, må Lucius gjøre alt i sin makt for å løse mysteriet i kjernen av oversettelsen før de skjulte skikkelsene som forfølger ham, innhenter ham og deres truende planer forvandler verden for alltid.
