I «How Innovation Works» tar Matt Ridley oss med på en reise gjennom innovasjonens historie, og utfordrer oss til å revurdere våre forestillinger om dette viktige temaet. Bygget på suksessen til sin forrige bok, «The Rational Optimist», forklarer Ridley hvordan innovasjon er selve kjernen i den moderne tidsalder. Den er drivkraften bak de dramatiske forbedringene i levestandard verden over, samt de forstyrrende endringene i samfunnet. Innovasjon vil utvilsomt forme det 21. århundre. Til tross for dens betydning er innovasjonsprosessen ofte mystifisert og lite forstått av både beslutningstakere og næringslivsledere. Ridley argumenterer for at vi bør se på innovasjon som en inkrementell, bunn-opp prosess, som oftest skjer tilfeldig som en direkte følge av menneskets evne til å utveksle ideer og ressurser. Dette står i kontrast til tanken om innovasjon som et lineært, top-down prosjekt som følger en forutbestemt plan. Han understreker også forskjellen mellom innovasjon og oppfinnelse; mens oppfinnelse handler om å skape nye ideer, handler innovasjon om å omforme disse ideene til praktiske og rimelige løsninger for folk flest.