I denne boken drøftes de tradisjonelle modellene for kredittrisiko, som ofte blir kritisert, spesielt i lys av den økonomiske krisen som overrasket mange aktører i finansmarkedet. Men nærmere undersøkelse av situasjonen viser at det ofte var misforståelser i bruken av disse modellene. Den andre utgaven av 'Credit Risk Modeling using Excel and VBA' er derfor svært aktuell. Mens den første utgaven dekket emnet relativt kortfattet, har denne oppdaterte utgaven utvidet sitt fokus på finansielle instrumenter som fikk en fremtredende rolle under krisen, som kredittderivater (CDSs) og sikkerhetsbelåning av gjeld (CDOs). Boken legger større vekt på modelleringselementer som var spesielt relevante under krisen, inkludert estimeringsfeil, og demonstrerer nytten av kredittrisikomodellering gjennom ulike casestudier. Med en intuitiv og praktisk tilnærming gir denne boken både praktikere og studenter en innføring i moderne kredittrisikomodellering. Hver kapittel åpner med en forklaring av metodologien, noe som gir leserne en solid forståelse av emnet.
