Opprinnelig utgitt i 1982, er 'Risk Arbitrage' blitt en klassiker innen arbitragestrategier, ansett som verk av 'dekanen i arbitragefellesskapet'. Boken gir en omfattende oversikt over konseptet risikoarbitrage, med fokus på hvordan denne strategien har blitt brukt gjennom tidene, med særlig vekt på moderne markeder og fusjoner. Den tar for seg gjennomsnittlige forventede avkastninger, hvordan man kan omgjøre posisjoner, kontanttilbud, byttetilbud, rekapitaliseringer, utskillelser, stubbsituasjoner, begrenset risikoarbitrage og selskapsfrys. Leseren får en trinn-for-trinn guide gjennom en verden av arbitragestrategier, illustrert med konkrete eksempler og casestudier fra virkeligheten.
