I denne prisbelønte klassikeren av alternativ historie, som også danner grunnlag for den Amazon-originalserien, finner vi oss selv i et Amerika som har tapt andre verdenskrig. I 1962 er landet delt mellom det tyske regimet i øst og det japanske i vest. Slavehold er igjen lovlig, og de få jødene som fortsatt overlever, lever i skjul under falske identiteter. Vi møter karakterer som Frank Frink, en selger av falsk Americana som skjuler sin jødiske opprinnelse; Nobusuke Tagomi, den japanske handelsministeren i San Francisco, som er usikker på sin posisjon i byråkratiet og forholdet mellom Japan og Tyskland; og Juliana Frink, Franks ekskone, som kanskje er mer betydningsfull enn hun selv forstår. Disse tilsynelatende ulike karakterene begynner gradvis å innse sammenhenger mellom dem, samtidig som de oppdager at noe ikke stemmer med verden rundt dem. Det ser ut til at svarene kan finnes hos Hawthorne Abendsen, en mystisk og tilbaketrekningende forfatter, hvis bestselgende roman beskriver en annen virkelighet.
