En septemberkveld i 1785 oppdager handelsmannen Jonah Hancock at en av hans kapteiner står ivrig på døren hans. Kapteinen har solgt Jonahs skip, til det som ser ut til å være en havfrue. Ryktene sprer seg raskt som ild i tørt gress gjennom havnene, kafeene, parlørene og bordellene - alle er nysgjerrige på å se Mr. Hancocks mirakel. Ankomsten av denne merkelige skapningen har store konsekvenser for Jonah, og han blir trukket inn i de høyere samfunnslivets kretser, hvor han møter Angelica Neal. Hun er den mest fortryllende kvinnen han noensinne har sett, men også en dyktig kurtisane. Dette møtet sender begge inn i en skummel og farlig retning. Hva vil prisen for deres ambisjoner bli? Og vil de klare å unnslippe den legendariske ødeleggende makten som en havfrue sies å besitte?
